网络强国+国家大数据战略爆发

    复旦大学教授、上海数据科学重点实验室主任朱扬勇在接受上证报记者采访时指出，网络强国是基础，“互联网+”是手段，大数据运用是核心，三者合起来协同发展，将实现产业结构转型升级、政府治理水平提升、民生改善、国力增强。

　　创新驱动 网络强国

　　朱扬勇分析指出：“网络空间是未来国际竞争的重要场所，数据资源是网络空间的唯一资源，网络强国家才强，网络强数据才能很好地被开发利用；另外，现行的经济社会是运行在网络空间之上的，人类已经离不开网络，并将出现网络流量文明。”

　　公开数据显示，中国已是世界上最大的互联网市场，有超过6亿的网民和接近6亿的手机网民。在世界十大互联网公司中，中国占据四席。此外，中国还是世界第一大网络零售市场。

　　鹏博士常务副总裁吴少岩在接受记者采访时指出，我国是毫无疑问的网络大国，出现了很多领军企业，但“网络大国”发展成“网络强国”还需要一定过程。此前的政府工作报告已经提出了发展“互联网+”和宽带中国，十八届五中全会再次提出两个战略，更是从全新高度和顶层设计角度对“网络强国”进一步深化。

　　而除了数字之外，更值得关注的是附加于网络之上的创新。有券商分析师告诉记者，十八届五中全会公报对于“网络强国”相关战略的强调正是置于“坚持创新发展”之下，对基于相关业态的创新技术、创新业态提供更大的支持力度和更广阔的空间，相关的领军企业格外值得关注。

　　吴少岩也坦言，创新是互联网的永恒主题，网络行业往往是各领风骚两三年，创新的节奏非常快，企业在既有模式上不去创新很快就会被替代。他表示，如今全球任何一家企业已经不敢忽视中国巨大的网络市场，并在思考再次进入，这为我国发展成为网络强国创造了机会；而引入高水平的企业进来，对我国领军企业进一步增加竞争力也非常有利。鹏博士在发展中也发现，虽然在国内的市场份额只处于第四位，但与国外一些运营商相比，其用户基数和网络规模上已经相当庞大，在“做大”的层面很有希望，但在“做强”方面仍要在技术和应用水平上加强创新投入。

　　而国家对于“网络强国”战略的强调更给了龙头互联网企业回归国内资本市场的决心。10月30日，分类信息网站“百姓网”的《公开转让说明书》（下称“说明书”）披露，正式申请挂牌新三板。

　　百姓网CEO王建硕告诉记者，网络强国战略对包括百姓网在内的互联网公司来说是一个重要的利好信号。“我认为，在今年全国两会上总理提出‘互联网+’战略后，众多中概股互联网公司纷纷表达回归国内资本市场，就是对这一国家战略的积极响应。这也是百姓网今年6月拆掉VIE结构，现在申请挂新三板挂牌的重要原因之一。”王建硕坦言，更重要的是，百姓网的市场、客户主要在国内，国家推行的互联网强国战略让百姓网的市场空间更加广阔，因为我们服务的是众多的普通老百姓，这从我们在三至六线市场用户的快速增长就可见一斑。

　　值得一提的是，作为支持“互联网+”落实的基础，网络建设的跨地域平衡发展已经得到包括政府和互联网企业在内的一致重视。如今，阿里、京东等电商龙头都在大力发展农村电商。李克强总理10月14日主持召开国务院常务会议，决定完善农村及偏远地区宽带电信普遍服务补偿机制，缩小城乡数字鸿沟；部署加快发展农村电商，通过壮大新业态促消费惠民生。

　　王建硕表示，“互联网+”、大数据、分享经济，这些关键词背后的共同理念正是国家要用技术创新驱动经济发展。

　　大数据投资把脉三条主线

　　本月，国务院刚刚印发了《促进大数据发展行动纲要》。在朱扬勇看来，这是国家大数据战略的一个顶层设计，是由国务院发布的，而五中全会公报提出“实施国家大数据战略”则进一步明确，发展大数据是国家战略。

　　对此，中信证券研究报告指出，预期在政策利好不断推动下，未来三年国内大数据产业增速将达84%，规模将达180亿元。

　　提到对五中全会公告的理解，熊猫金控实际控制人赵伟平对记者感慨道：“我们的确是赶上了‘互联网+大数据’的风口。”熊猫金控此前接受上证报调研时就透露，其目标是成为互联网“全牌照”运营商，包括征信和金融大数据业务。据赵伟平介绍，在大数据领域，熊猫金控可能以收购团队的形式布局金融大数据业务；甚至不排除让渡部分股权吸引核心人才加盟的可能。

　　而公司日前公告上调定增规模上限至38.5亿元，募投项目原方案中的“银湖网贷平台及互联网金融大数据中心建设项目”即变更为“网络小额贷款项目”和“互联网金融大数据中心建设项目”，拟投入金额别为20亿元、5.03亿元。

　　除熊猫金控外，今年也有更多的传统企业意识到数据资源的重要性。阿里巴巴将数据列为集团三大重点战略之一，海尔利用大数据试水C2B订制。而最近密集的互联网投资及合并事件——包括大众点评与美团合并，乐视控股易到用车等，也都考虑到数据资源的重要性，以及价值的再开发。

　　作为国内最早的研究数据的实验室带头人，朱扬勇告诉记者，目前掌握并引领大数据技术的企业是非常值得投资的。由于大数据刚起步，所以拥有数据资源的企业是投资首选，包括BAT这些互联网巨头以及一些掌握特殊数据资源的研究机构等；其次是大数据应用开发企业，例如拓尔思等大数据分析软件企业；然后是运用大数据进行转型升级的企业等。

　　“总体来看，拥有大数据核心技术的公司非常少，我们希望企业尤其是国有企业尽快投入到国家大数据战略中来。”但他同时呼吁，目前地方上也有当地的大数据战略，在与国家战略的协调方面，《关于促进大数据发展的行动纲要》是一个顶层设计，现在需要各级政府尽快理解纲要，从战略高度在本地发展大数据产业。（中国证券网）

　　北信源：增长情况符合预期，未来发展战略明晰

　　北信源 300352

　　研究机构：国泰君安 分析师：符健 撰写日期：2015-10-28

　　本报告导读：

　　公司业绩增长符合预期，积极布局多网融合的社交网络安全通讯系统，着力打造信息安全生态环境，成长空间可期。

　　投资要点：

　　维持谨慎增持评级，目标价50元。考虑未来政府大概率持续加码信息安全投入，我们对公司后期股价表现持适当乐观态度。预计公司2015-2017年EPS为0.40/0.53/0.85元。考虑新业务安全聚合通道有望打开长期成长空间，上调目标价至50元，维持谨慎增持评级。

　　公司业绩增长符合预期，主营业务发展稳健。公司2015年三季度单季营收0.61亿元，前三季度营收1.67亿元，同比增长19.68%;三季度单季净利润651万元，前三季度净利润2019万元，同比增长23.18%。净利润增速略超收入增幅，公司业绩增长情况符合我们前期判断。

　　下半年定增项目剑指安全聚合通道，着力拓展成长空间。公司在9月公告拟募集15亿元人民币，主要用于研发和推广新一代互联网安全聚合通道项目。这一项目是在保护信息、降低敏感信息泄露措施缺失的背景下应运而生，公司意图为用户提供商用级的社交网络安全通信系统和合作共赢的互联网应用生态圈，着力拓展新的成长空间。

　　依托终端安全管理卡位“互联网+”浪潮，发展战略明晰。公司在依托自身传统终端安全管理优势的同时，积极布局移动通讯领域，纵向延伸大数据处理挖掘等新兴领域，在“互联网+”浪潮中卡位精准。

　　公司全面执行信息安全、互联网、大数据三大战略，为客户打造多方位的信息安全生态环境，发展战略明晰，成长空间可期。

　　风险因素：定增项目实施情况及市场接受程度尚需观察。